Leiad kõik vajaliku likviidsuse suhte analüüsil ettevõtte bilansis. Likviidsus on seotud ettevõtte varade ja kohustustega. Eelkõige jälgib likviidsus, kas ettevõte suudab oma jooksva võla oma jooksva vara arvelt tasuda või mitte.
01 - esimesed sammud
Siin on bilanss, mida me näitena kasutame. Näete, et selle hüpoteetilise ettevõtte jaoks on andmeid kahe aasta kohta. Seda seetõttu, et suhte analüüs on ainult hea vahend, kui me suudame võrrelda arvutatavaid suhteid kas teiste aasta andmete või tööstuse keskmiste väärtustega.
Eelnevalt kasutame bilansiandmeid, et arvutada praeguseid ja kiireid suhteid ning puhast käibekapitali, selgitades igaüks ja milline on nende muutus aastast aastasse. Võite oma ettevõtte jaoks tulemusi korrata.
02 - Arvutage ettevõtte praegune suhe
Likviidsusanalüüsi esimene samm on ettevõtte praeguse suhte arvutamine. Jooksev suhe näitab, kui mitu korda ettevõte võib oma praeguseid võlakohustusi oma varade alusel maksta.
Valem on järgmine: Jooksev suhe = Käibevarad / Lühiajalised kohustused . Bilansis näete esile tõstetud numbreid. Need on need, mida te arvutamiseks kasutate. 2008. aastaks oleks arvutamine järgmine:
Jooksev suhe = $ 708 / $ 540 = 1.311 X
See tähendab, et ettevõte suudab täita oma praegusi (lühiajalisi) võlakohustusi 1,311 korda. Et lahus jääks, peab ettevõtte praegune suhe olema vähemalt 1,0 X, mis tähendab, et see suudab täpselt täita oma praegusi võlakohustusi. Seega on see ettevõte lahusti.
Sellisel juhul on aga ettevõte üsna vedelikum kui see. Ta suudab täita oma praegusi võlakohustusi ja on natuke jäänud. Kui arvutate 2007. aasta jooksev suhte, näete, et jooksev suhe oli 1,182 X. Seega parandas ettevõte oma likviidsust 2008. aastal, mis antud juhul on hea, kuna see tegutseb suhteliselt madala likviidsusega.
03 - Arvutage ettevõtte kiiroskuse või happekatse
Likviidsusanalüüsi teine etapp on arvutada ettevõtte kiire suhe või happekatse . Kiire suhe on rangem likviidsuse test kui praegune suhe. Selles vaadeldakse, kui hästi võib ettevõte oma lühiajalisi võlakohustusi täita, ilma et oleks vaja seda mõnda oma inventari müüa.
Inventari on kõigi käibevarade väikseim likviidsus, kuna teil on oma inventari jaoks vaja leida ostja. Ostja leidmine, eriti aeglase majandusega, pole alati võimalik. Seepärast soovivad ettevõtted, et nad suudaksid täita oma lühiajalisi võlakohustusi, ilma et oleks vaja müüa varusid.
Valem on järgmine: Kiire suhtarv = jooksvad varad-varud / jooksvad kohustused . Bilansis näete esile tõstetud numbreid. Need on need, mida te arvutamiseks kasutate. 2008. aastaks oleks arvutamine järgmine:
Kiire suhe = $ 708- $ 422 / $ 540 = 0,529 X
See tähendab, et ettevõte ei suuda oma praeguseid (lühiajalisi) võlakohustusi rahuldada ilma inventarinimeta müüa, kuna kiire suhtarv on 0,529 X, mis on alla 1,0 X. Selleks, et jääda maksma ja maksma oma lühiajalisi võlgu ilma inventarinimekirja müümata, kiire suhe peab olema vähemalt 1,0 X, mis ei ole.
Sellisel juhul peab ettevõte lühikese tähtajaga võlgade tasumiseks varusid müüma. Kui arvutate 2007. aasta kiire suhtarvu, näete, et see oli 0,458 X. Seega parandas ettevõte oma likviidsust 2008. aastaks, mis antud juhul on hea, kuna see tegutseb suhteliselt madala likviidsusega. Ta peab parandama oma kiiret suhet üle 1,0 X, nii et ta ei pea müüma varusid oma lühiajaliste võlakohustuste täitmiseks.
04 - Arvutage ettevõtte neto käibekapital
Ettevõtte netokäibekapital on tema jooksva vara ja lühiajaliste kohustuste vahe:
Neto käibekapital = jooksvad varad - lühiajalised kohustused
2008. aastaks oleks selle ettevõtte netokäive:
$ 708-540 = $ 168
Sellest arvutusest lähtudes teate juba, et teil on positiivne puhas käibekapital, mille abil saate maksta lühiajalisi võlakohustusi enne, kui arvutate jooksva suhte. Teil peaks olema võimalus näha suhet ettevõtte netokäibe ja selle praeguse suhte vahel.
2007. aastaks oli ettevõtte netokäive 99 $, seega on selle netokäibekapitali positsioon ja seega likviidsuspositsioon 2007. aastaga võrreldes paranenud.
05 - Kokkuvõte meie likviidsusanalüüsist
Selles juhendis oleme vaadelnud selle ettevõtte praegust suhet, kiiret suhet ja puhast käibekapitali. Need on äriühingu lihtsa likviidsusanalüüsi põhikomponendid. Ettevõtetele on võimalik teha keerukamat likviidsust ja raha analüüsi, kuid see lihtne likviidsusanalüüs hakkab teile käima.
Vaatame seda kokkuvõtet. See ettevõte on parandanud oma likviidsuspositsiooni aastatel 2007-2008, nagu on näidanud kõik kolm mõõdet, mida oleme vaadanud. Praegune suhe ja netokäibekapitali positsioonid on mõlemad paranenud. Kiire suhe näitab, et ettevõte peab praeguste võlakohustuste täitmiseks veel varude müüki, kuid kiire suhe on samuti paranenud.
Selle ettevõtte tõeliseks analüüsimiseks peame vaatama andmeid selle tööstusharu tööstuse kohta, kus see ettevõte on. On hea, et meil on ettevõtte jaoks kaks aastat andmeid, kuna vaatame suhtarvu suundumust . Siiski peame ka võrdlema ettevõtte suhtarvu tööstusega.